民生宏观 · 周君芝(zhī)团(tuán)队(duì)

　　导读

　　广(guǎng)交会是(shì)中国“第(dì)一展"，疫后(hòu)线下广交终(zhōng)于(yú)在4月中(zhōng)旬重启(qǐ)。我们赶赴133届广(guǎ新郎自己睡过的床能当婚床吗，结婚前老公自己睡的床要换吗ng)交会(huì)，把(bǎ)握人(rén)流交(jiāo)织背(bèi)后的中国出(chū)口暗线。

　　要点

　　4月(yuè)中国进出口商(shāng)品交易会（即广交会）疫后重启线下开展，我(wǒ)们随即赶赴广交会(huì)开展专项调研，用另一个视角观察(chá)中国出口企业现状，并(bìng)捕捉(zhuō)一些能够反映中国出口长期趋势的(de)线索。

　　通过广交会观察中(zhōng)国企业(yè)出口状况，有(yǒu)两大(dà)天然(rán)优势。

　　广(guǎng)交会(huì)规模最大、商品种类(lèi)最全、参会(huì)采购商(shāng)数量(liàng)多且国别广，被誉为“中(zhōng)国第一展”。

　　以本(běn)届广交会为例(lì)，展会面积达到(dào)150万(wàn)平方(fāng)米，时(shí)间跨度(dù)从4月15日至5月5日，按照3期分别举办，涉及16个大类品种(zhǒng)，基本覆盖主要商品。

　　广交会(huì)参(cān)展企业所涉及的规模(mó)大小和所属地域非常广泛，包括大量(liàng)中(zhōng)小外(wài)贸(mào)企业(yè)，也包括(kuò)行业龙头企业(yè)。广交(jiāo)会能(néng)够提供充足样(yàng)本，便于我(wǒ)们观察中国(guó)外贸出(chū)口(kǒu)企(qǐ)业(yè)群像，这(zhè)是广(guǎng)交会反馈(kuì)中(zhōng)国(guó)出口信息的第一大优势。

　　对外贸企业而言，外(wài)贸展会(huì)是(shì)重要的拓客渠道。新增客(kè)源的数量(liàng)和(hé)质量，影响外贸企(qǐ)业长期新(xīn)增(zēng)订(dìng)单。广交会(huì)参(cān)会(huì)客户及(jí)参(cān)展(zhǎn)氛(fēn)围，能够为我们把(bǎ)握更长(zhǎng)趋势的外贸(mào)大环(huán)境和(hé)出(chū)口(kǒu)大趋势提供线索。这是广交会(huì)反(fǎn)馈中(zhōng)国出口(kǒu)信(xìn)息的第二(èr)大(dà)优(yōu)势(shì)。

　　本次广交会调(diào)研(yán)，我们得到当下中(zhōng)国出(chū)口企业群像五(wǔ)点特征，或预示中国出口趋势。

　　趋(qū)势一，客流总体旺盛，然更多来自境内(nèi)采(cǎi)购商，欧美采(cǎi)购商(shāng)流(liú)量明显低于往年。

　　本次广交会客流量相对旺盛，相较(jiào)以往，今年(nián)境内采购商明显(xiǎn)增(zēng)多(duō)。境(jìng)内和境外(wài)客流比(bǐ)重(zhòng)达到3:1。往年国内外客户充分交(jiāo)流时(shí)，境内和境外采购商比例新郎自己睡过的床能当婚床吗，结婚前老公自己睡的床要换吗达到1:1。

　　本次参(cān)展外商以东盟、日韩、非洲为主，还包含部分(fēn)中东(dōng)和(hé)俄罗斯客(kè)户(hù)群体。欧美客户数量明(míng)显下降，意味着高效益客(kè)户不足，毕(bì)竟欧美客户(hù)属(shǔ)于高(gāo)效益客户。

　　趋势二(èr)，“一(yī)带一路(lù)”沿线国家（东南亚(yà)、俄罗斯和中东）构成中(zhōng)国出(chū)口新动能。

　　与我们之前长(zhǎng)三角出口(kǒu)调研(yán)信息(xī)一(yī)致，本次(cì)广交(jiāo)会调研反馈，一带(dài)一路国家订单(dān)增幅较大。其(qí)中(zhōng)东南亚订(dìng)单饱满(mǎn)，俄罗斯和中(zhōng)东因订单总量尚(shàng)小。

　　针(zhēn)对(duì)俄(é)罗(luó)斯和中东(dōng)国家订单，中(zhōng)国不同类型出口企业感受存异。部分企(qǐ)业表示今年(nián)对(duì)俄(é)快(kuài)速增长，增(zēng)速甚至超过(guò)30％；部分企(qǐ)业则(zé)表示今年(nián)对俄出口并(bìng)未发生太大变化。

　　趋势三，相(xiāng)较大型和(hé)自主品牌外贸企业，小企业和代工企(qǐ)业出口压力明(míng)显(xiǎn)更大。

　　企(qǐ)业普遍反(fǎn)馈(kuì)今年海外需求较过去两年明显走弱(ruò)，不同规(guī)模和(hé)类型企业反馈(kuì)，它们(men)具(jù)体面临的出(chū)口压(yā)力存(cún)在明显差(chà)异。

　　小型企(qǐ)业普遍反馈(kuì)今(jīn)年订单明显下滑，中大型(xíng)企业反馈今年(nián)订单虽有下(xià)滑，下滑程度(dù)较轻，甚至部(bù)分大中(zhōng)型企业订单略有增(zēng)长。

　　相较(jiào)单纯的代加工(gōng)企业，具备自主品牌的出口企业订单情况相(xiāng)对较好，出口压力较轻。

　　趋(qū)势四，2023年(nián)中(zhōng)国(guó)出口(kǒu)企(qǐ)业(yè)仍面临一定贸易摩擦压(yā)力。

　　本次调(diào)研反馈，中国外(wài)贸企业面临较为普遍的贸易摩擦。不(bù)仅传(chuán)统的(de)欧美发(fā)达国(guó)家对(duì)中国(guó)外(wài)贸(mào)企业保(bǎo)有持续的贸易摩擦，甚至发展中经济体与中国之间的贸易(yì)摩擦也在加剧。

　　例(lì)如中国对非(fēi)洲(zhōu)地区出口的贸易摩擦正(zhèng)在加(jiā)剧，主要方式为(wèi)加征关税，目的在于保护本地制造业发展(zhǎn)；

　　又例(lì)如，东非共(gòng)同体对外(wài)关税税率分三档，终端消费品25％、中间(jiān)产(chǎn)品10％、原(yuán)材料和资本货物0％。设(shè)置(zhì)关税的初(chū)衷(zhōng)是为保护(hù)本地制造(zào)业免受廉价(jià)进口竞争(zhēng)。

　　趋势五，中国出口企业(yè)产业转移(yí)范围(wéi)正在扩大，转移进(jìn)程(chéng)正在加速。

　　调研企(qǐ)业普遍反馈，受关(guān)税税率和劳动力成(chéng)本因(yīn)素影响，当前(qián)中国企业(yè)已经开始产业转移(yí)。疫情之(zhī)后产业转移浪潮加速，头(tóu)部大型企业是这一(yī)轮产(chǎn)业转移浪潮(cháo)中的主体。

　　目录(lù)

　　正文(wén)

　　引言

　　3月中旬，我们(men)开展杭州外(wài)贸专(zhuān)项调研，随后发(fā)布《中国出口(kǒu)的优(yōu)势与忧(yōu)虑》和《中国产业转移的三点现实》两篇专题报告(gào)，提示中国出口两点超(chāo)预(yù)期表现：

　　一(yī)是(shì)今(jīn)年一(yī)季度中国出口(kǒu)订单和金额(é)或将大增，主因去年底(dǐ)订单转移(yí)至年初；

　　二是疫(yì)情之后中(zhōng)国出口(kǒu)企(qǐ)业迎来产业转移浪(làng)潮(cháo)，并(bìng)影响中国(guó)出(chū)口产品结构。

　　4月(yuè)中国进出(chū)口商品(pǐn)交易会（即(jí)广(guǎng)交会）疫后(hòu)重启线下开展(zhǎn)，我们前往广(guǎng)州进行专项调(diào)研，从另一(yī)个角度(dù)观察(chá)中国当下出(chū)口现状以(yǐ)及(jí)中国(guó)出口(kǒu)企业面临的(de)长(zhǎng)期(qī)趋(qū)势。

　　一、外贸展会能够反映出口的大(dà)环境和(hé)大趋势

　　对外贸企业而(ér)言，外贸展会(huì)是一个重(zhòng)要的拓(tuò)客(kè)渠道，能够集(jí)中高效拓(tuò)展新客户群体。新增(zēng)客源的数量(liàng)和质量，影(yǐng)响外贸企业长期新增订(dìng)单规模。

　　值得注意(yì)的是，外贸展会新(xīn)拓客(kè)户(hù)并不意味着当期(qī)订单暴增(zēng)。短期之内海关(guān)总(zǒng)署统计的出口订单主要与之前客户(hù)签订的老订单(dān)相关。外贸展会反映的(de)是更长期的外贸大环(huán)境和(hé)出口大趋势。

　　二、广交会(huì)为(wèi)中国最大外贸展会，可观(guān)察样本充足

　　广交会作为(wèi)中国(guó)最大(dà)的进出口商品展会(huì)，已经举(jǔ)办133届，为中(zhōng)国历(lì)史最长的外(wài)贸展会，被誉为“中(zhōng)国第一展”。

　　广交会的会展规(guī)模最大、商(shāng)品种类最(zuì)全、企业类型最多、参会采购商(shāng)数(shù)量最多、国别最广，能够为我们(men)观察(chá)中国(guó)外(wài)贸(mào)出口现状和(hé)趋势提(tí)供充足样本。

　　133届广(guǎng)交会(huì)的展会面积达到150万平方米，时间(jiān)跨度(dù)从4月15日至(zhì)5月5日，按照3期分(fēn)别举办，每期涉及商(shāng)品种类(lèi)包(bāo)括：

　　第(dì)一期：电(diàn)子及家(jiā)电、照明(míng)、车辆及配(pèi)件、机械、五金工具、建材、化(huà)工产品、能源(yuán)；

　　第二(èr)期：日用消费品(pǐn)、礼品(pǐn)、家居装饰品；

　　第三期：纺织服装、鞋(xié)、办(bàn)公箱包及休闲用(yòng)品、医药及医疗保(bǎo)健(jiàn)、食品。

　　133届广交(jiāo)会第1、2期累计参展企(qǐ)业数量达到2.5万家(jiā)，参展数量较多。

　　三、今年广交(jiāo)会(huì)反(fǎn)映当前外贸环(huán)境(jìng)五点特(tè)征

　　第一，客流旺盛，更多来自境内(nèi)采购商，欧美(měi)采购商(shāng)流量(liàng)明(míng)显低于往年(nián)。

　　结合现场调研(yán)企业反馈，本次广(guǎng)交会客流量(liàng)相(xiāng)当旺盛，但相较往期展会，本次(cì)广交会开放境内采购商名(míng)额，客流结构上境内(nèi)采购商与境外(wài)采购商占比为3 ：1。换言之，本次展会更多人流来自于境内采购商，往年(nián)内外(wài)交流比(bǐ)较充分(fēn)时，境内和境外采(cǎi)购商比例达(dá)到1:1。

　　本次(cì)外(wài)商结构中，欧美客户(hù)数量明显不足，本次(cì)境(jìng)外采购(gòu)商主要为东(dōng)盟、日(rì)韩、中东、俄罗斯和非洲等客户(hù)群体。

　　对中(zhōng)国(guó)外贸企(qǐ)业而言(yán)，欧美客(kè)户属于高效益客户(hù)，欧美采购商数量下降，意味(wèi)着本次广交会反馈出来的信息是当下高效益(yì)客户占(zhàn)比(bǐ)有所下降。

　　根据部(bù)分企业反(fǎn)馈(kuì)，本(běn)次欧美客户(hù)数量(liàng)偏(piān)少，可能(néng)和过(guò)去3年欧美跨境电商发(fā)展迅速有关，部分采购商已(yǐ)经不直接前(qián)往线下(xià)展会。

　　第二(èr)，“一带一路”沿(yán)线国家构成出(chū)口新(xīn)动能。

　　与近期出口数据(jù)相匹配，调研企业反(fǎn)馈“一带一路”国家的(de)订单增幅较为明显。除东南亚外，俄罗斯和中(zhōng)东整体的(de)采购规模(mó)相对(duì)偏小(xiǎo)。

　　因此，针对(duì)俄罗斯和中东客户订单，不同企业之间感受(shòu)存在(zài)明显差异。部分企业表示今年对俄(é)增长超过30％，部分企业则表(biǎo)示对(duì)俄出口并未增长(zhǎng)。

　　和(hé)前次调研结果相近，企业普遍反馈欧美(měi)出口动(dòng)能最为疲(pí)弱，日韩需求(qiú)相对平(píng)稳。

　　第三(sān)，相较(jiào)大(dà)型(xíng)和自主品(pǐn)牌外贸企业(yè)，小企业和代工(gōng)企业出口压力(lì)明显(xiǎn)更大(dà)。

　　企(qǐ)业(yè)普(pǔ)遍反馈(kuì)目前海外需求较过(guò)去2年有明显走弱，不同(tóng)规模和类型(xíng)的企业所面临的出口压力存在明显差异(yì)。

　　小型企业普遍反馈(kuì)今年订单下滑明显，而中大型企业(yè)则反(fǎn)馈今年订单虽有(yǒu)下(xià)滑，但程(chéng)度相对(duì)较轻，甚至部分企业存(cún)在订(dìng)单(dān)略增的情(qíng)况。

　　此外，相较于单纯(chún)的代加工企(qǐ)业，具备(bèi)自(zì)主(zhǔ)品(pǐn)牌的外贸(mào)企业(yè)反馈今年订单(dān)情况相对较好(hǎo)，出口压力较轻。

　　第四(sì)，2023年中(zhōng)国出口企业仍面临一定贸易摩擦压力。

　　本次广交(jiāo)会参展(zhǎn)企业反馈(新郎自己睡过的床能当婚床吗，结婚前老公自己睡的床要换吗kuì)，中国外贸(mào)企业(yè)正面临较为广泛的(de)贸易摩擦。中(zhōng)国和欧美发达国家之间存(cún)在贸易摩(mó)擦，除此之(zhī)外，中(zhōng)国(guó)企业(yè)同样面临其他地区贸易摩擦增大，例如(rú)中国对非洲地区出口(kǒu)的(de)贸易摩擦正(zhèng)在加剧，主要(yào)方式为加(jiā)征关税，目的在于保护(hù)本地制(zhì)造(zào)业发展(zhǎn)。

　　2022年7月(yuè)东非共同体正式实(shí)行(xíng)第四档35％的(de)共同对(duì)外关税的决定，计划纳入的商品包括(kuò)：乳制品、肉产品、谷(gǔ)物、食用油(yóu)、饮料和酒类、食(shí)糖及糖果(guǒ)、水果、坚果、咖啡、茶叶、鲜(xiān)花、调味品、家具、皮(pí)革(gé)品(pǐn)、棉(mián)纺(fǎng)织品、服装、钢铁(tiě)产品和陶瓷产品等。

　　原(yuán)先东非共体共同对(duì)外关税税率分(fēn)三档，终(zhōng)端消费品25％、中间产(chǎn)品10％、原材料和资本货物0％。初衷是保护本地制造业免(miǎn)受廉价进口竞(jìng)争。

　　第五，中国出(chū)口企业产(chǎn)业转移(yí)范围正在扩大，转移进程正在(zài)加速。

　　调研企业普遍反馈，受关税(shuì)税率(lǜ)和劳(láo)动力成(chéng)本因素影响，当前中国企业存在产业转移。疫情之后(hòu)产(chǎn)业转移浪潮(cháo)加速，头部大型企业是产业(yè)转移的主要主(zhǔ)体(tǐ)。

　　企业反(fǎn)馈产业转移主要流向(xiàng)东南(nán)亚，目前也开始流向非洲(zhōu)等地(dì)。产(chǎn)业转移至当地，生产得到的(de)产成品(pǐn)也(yě)主要是为销(xiāo)售于当地(dì)。

　　此(cǐ)外，产业转移对(duì)中国出(chū)口份额影响(xiǎng)上(shàng)，企业反馈和(hé)宏观数据表现有所差异(yì)。其中，出(chū)口份额数(shù)据显示，中国出口劳动密集型(xíng)产品(pǐn)的订单(dān)近年来呈(chéng)现(xiàn)持续(xù)下降；但大部分(fēn)调研企业(yè)认为转移产(chǎn)能尚(shàng)不构(gòu)成竞争威(wēi)胁，向东南亚转移的订单规模(mó)较小。

　　风险提示

　　调研(yán)样本(běn)企(qǐ)业数(shù)量(liàng)与范围有(yǒu)限；海外经济衰退(tuì)超预期。

　　本文来自民生证(zhèng)券研究院于2023年5月8日发布的报告《民生(shēng)宏观调研系(xì)列之三：广交会下的(de)出口(kǒu)群像》

未经允许不得转载：市场调查|社会调查|问卷调查|市场执行|店面验收|神秘客|满意度-提供最专业的市场信息咨询服务-宁波信恒新市场信息咨询有限公司 新郎自己睡过的床能当婚床吗，结婚前老公自己睡的床要换吗