国(guó)内千亿私(sī)募(mù)巨头景林资产在美股市(shì)场的最新持仓(cāng)曝光了！

　　景林资产的海外子公(gōng)司景林资产(chǎn)管理香港(gǎng)公(gōng)司（GREENWOODS ASSET MANAGEMENT HONG KONG LTD）日前向美国证交会提交(jiāo)了(le)截至2023年(nián)一季度(dù)末(mò)的美股持(chí)仓数据，其持仓市(shì)值17.29亿美元（约合人(rén)民币120.31亿(yì)元(yuán)），较去年底有大(dà)幅增长(zhǎng)。

　　今年一季度(dù)，景林(lín)香港公司猛(měng)加仓新东方、微(wēi)软(ruǎn)、东南(nán)亚网(wǎng)约车和送餐(cān)平台Grab等，新进(jìn)了英(yīng)伟达、谷歌、爱奇艺、好未来等；拼多多(duō)在一季度(dù)末位列景林美(měi)股第一大重仓股(gǔ)，持股市值远大于其他公(gōng)司(sī)，但(dàn)是遭到减持。

　　基(jī)金君(jūn)从(cóng)渠(qú)道获悉景林资产的最新(xīn)观点，其表示看好教育行业龙头公(gōng)司，同时积极布局美(měi)股一些AI公司。

　　景林美股(gǔ)持仓17.29亿美元

　　拼多多为(wèi)第一大重(zhòng)仓(cāng)股

　　根据美国证券(quàn)交易委员会(huì)（SEC）披(pī)露的最新(xīn)13F文件，截止今年3月31日(rì)，景林香港公司（香港(gǎng)）公司在(zài)美股持(chí)有28只(zhǐ)证券，合(hé)计持(chí)仓市(shì)值达到17.29亿(yì)美元(yuán)（约合人(rén)民币120.31亿元），较去(qù)年底的16.3亿美元大幅(fú)增加。（基金君在此说明一下，13F披(pī)露的是景(jǐng)林(lín)海外主体的美股持仓，不包含境内主(zhǔ)体(tǐ)及产(chǎn)品的美股头寸。）

　　其中，景(jǐng)林香(xiāng)港公司在美股的前(qián)十(shí)大重仓股，合(hé)计持有市值为13.47亿美元，大概占其美股持仓总市值的77.89％，集中度相(xiāng)对比较高。

　　具体(tǐ)来(lái)看，其前十大重仓股分别是(shì)拼多多、新东方、网易、美国外(wài)卖(mài)平台(tái)Doordash、脸书母(mǔ)公司Meta、中通快递、英伟达、微(wēi)软、BOSS直聘、360数科，其中前(qián)6名持(chí)仓市值都超过了(le)1亿美元。

　　拼多多仍(réng)然是景林的第(dì)一大美股持仓标(biāo)的，持(chí)有市值达到3.22亿(yì)美元，远高(gāo)于其(qí)他重仓股，但是(shì)今年一(yī)季度减(jiǎn)持了(le)133.95万(wàn)股，持股数量降至423.91万股(gǔ)。

　　从(cóng)股价走势来看，拼多多从去(qù)年10月末开始触底反弹，今年1月下旬一(yī)度(dù)涨至(zhì)106.38美元/股的(de)位置(zhì)，到3月末(mò)又(yòu)跌(diē)至75.9美元/股，景林(lín)此(cǐ)前连续多(duō)个季度对(duì)拼多多越跌越买(mǎi)，如今可能(néng)是(shì)分享(xiǎng)到(dào)了(le)反弹行情、在一季度获利了结一部分。

　　猛加仓教育地铁的时速一般是多少公里，地铁的时速一般是多少码股

　　新东方在今年一季(jì)度末跃升为(wèi)景林香(xiāng)港公司(sī)的美股第二大持仓，持有430.07万股(gǔ)，较上一季度末猛(měng)加仓368.75万股(gǔ)，期末持股市值达到1.66亿美元(yuán)。从股价表现来(lái)看(kàn)，新东方今年1月从33.63美元/股一度涨(zhǎng)至46.63美元(yuán)/股的位置，一季度整体区间震(zhèn)荡比(bǐ)较大，景林在积极加(jiā)仓可见其(qí)看(kàn)好(hǎo)。新东方(fāng)最新(xīn)报收37.77美元/股，总市值为64亿美(měi)元(yuán)，

　　同(tóng)时，景林(lín)香港公司(sī)还加仓(cāng)了好未来，今年(nián)一季度新进224.55万股，期末持股市值达到1439.37万美元(yuán)。但好未来的股价今年(nián)以(yǐ)来走势(shì)也比(bǐ)较波折，年初一(yī)度涨至9.68美元(yuán)/股(gǔ)，最新报收6美(měi)元/股，最新总市值仅为39亿美(měi)元(yuán)。

　　基(jī)金(jīn)君也从渠道获悉(xī)了景林资产(chǎn)对教(jiào)育行业的(de)最新(xīn)观点，其认为(wèi)，从(cóng)全行业来看，不同年龄层的用户对“教育(yù)”的需(xū)求(qiú)依(yī)然(rán)旺(wàng)盛，除了(le)应试(shì)，还包括开拓(tuò)眼界、增长知识、潜力(lì)挖掘、提升综合能力(lì)等。目前行业政(zhèng)策(cè)环境趋于稳定，但过程(chéng)中很(hěn)多公司退(tuì)出离开(kāi)，使(shǐ)得行业竞争格局趋缓，对于存量公司(sī)有利。

　　从行业龙头公司来看(kàn)，景林资产表(biǎo)示，凭借多(duō)年积累的口碑(地铁的时速一般是多少公里，地铁的时速一般是多少码bēi)和公(gōng)信(xìn)力，品牌(pái)的护(hù)城河依然很深。个(gè)别头部企业在K9学科之(zhī)外的教育领(lǐng)域业务(wù)基础扎实，原有的留学等业(yè)务恢复(fù)增长，同时素质教育、直播电(diàn)商业务等(děng)新业务成为新的增长(zhǎng)驱(qū)动力。且公(gōng)司的利润和(hé)现(xiàn)金流稳中(zhōng)转(zhuǎn)好，同时账上(shàng)资金充足，当时的估值下有(yǒu)足够的安(ān)全边际。在(zài)过去几个季度的财报(bào)中，可以看(kàn)到相关积(jī)极信号。另外，公司核(hé)心团队(duì)具备韧性，在逆境中保持乐(lè)观，经历过(guò)动荡后依然(rán)拥有较强的组(zǔ)织凝聚力，且在持续吸引优秀(xiù)的人(rén)才。

　　“会持续密切跟踪(zōng)相关公司的(de)基(jī)本面变化(huà)，同时(shí)也(yě)要留意估值过热、政策导向、社会整体环境变化等因素带来的(de)风(fēng)险。”景林(lín)资(zī)产称。

　　买(mǎi)进(jìn)多家科(kē)技巨头

　　值得注意的是，景(jǐng)林香港公司(sī)在今年一季(jì)度加仓了多家科技巨头，包括英(yīng)伟(wěi)达、微软、谷歌等。

　　比如景林(lín)新(xīn)进英(yīng)伟达32.53万股(gǔ)，期(qī)末(mò)持股市值(zhí)为9036.41万美(měi)元，位列第七(qī)大重仓股；同时加仓微软(ruǎn)23.31万股，持(chí)股数量升至28.13万股，期末(mò)持股市值为8109.88万美元(yuán)；还新进(jìn)谷(gǔ)歌51.86万股，持(chí)有市(shì)值为5379.44万美元。

　　从(cóng)股价(jià)走势(shì)来看，英(yīng)伟达年初以来从140美元(yuán)/股附近一路上涨(zhǎng)，最新(xīn)收盘报283.4美元(yuán)/股，实现了翻(fān)倍。

　　同时，微软也从(cóng)年(nián)初最低(dī)的218.8美(měi)元/股的位置，涨(zhǎng)到了最新报(bào)收(shōu)308.97美(měi)元(yuán)/股(gǔ)，尽管中间(jiān)波动(dòng)也比较大(dà)，但总体表(biǎo)现也不错(cuò)。

　　基金君从渠道获(huò)悉的观点，可能(néng)是景林布(bù)局这(zhè)些(xiē)科(kē)技巨(jù)头(tóu)的(de)原因。

　　景林(lín)资产(chǎn)非常看好AI人工智能领域，其表示，AI是移(yí)动互(hù)联网之(zhī)后最重要的技术革命之一，在短(duǎn)期，AI的突(tū)破和应(yīng)用(yòng)带来(lái)无限(xiàn)遐(xiá)想，变革(gé)已(yǐ)经到(dào)来。

　　但其也认(rèn)为，A股(gǔ)相(xiāng)关公司(sī)真正拥(yōng)有相关(guān)核心竞争力的公司不多，且估值已经不便宜了，蕴含了一(yī)定风险与不确(què)定性，需(xū)要谨慎筛选与客观评估。更倾向于在(zài)美股持有一些真(zhēn)正(zhèng)掌握了核心技术(shù)，且能转换(huàn)成(chéng)未来收益(yì)的企业。比如AI的应用可(kě)以为办公(gōng)软件带来(lái)实(shí)质效率的明显提(tí)升，从而影响(xiǎng)未来的市场(chǎng)份额、营收与利(lì)润。